云天励飞拟以1.8亿元收购智能穿戴设备IDH公司岍丞技术

3月22日，人工智能技术厂商云天励飞发布公告称，拟以不超过1.8亿元收购智能穿戴设备IDH公司——岍丞技术100%股权。

公告显示，云天励飞近期已经与深圳市岍丞技术有限公司（简称“岍丞技术”）、岍丞技术的股东王茜及其配偶张昊签署了《关于深圳市岍丞技术有限公司之股权收购协议》。公司拟使用自有资金或自筹资金以不超1.8亿元的对价购买王茜持有的岍丞技术100%股权（对应认缴注册资本1000万元，其中实缴注册资本403万元），并在受让股权后承担该等股权中尚未实缴出资的缴纳义务。

交易将分三期进行交割，分别交割目标公司 51%、16%、33%的股权，每一期交割的初步交易价款均为人民币 6000 万元，与目标公司2024年度、2025年度、2026年度的承诺收入实现情况相关联及对应，应承诺实现的主营业务收入分别为3.5亿元、4.2亿元、5.1亿元，净利润分别为1200万元、1440万元、1728万元，若目标公司在任一考核年度的实际收入未达到承诺收入的60%，则相应期数的交易价款调整为0，且公司可以终止本次收购未完成的交易。

资料显示，岍丞技术主要从事智能穿戴产品的软硬件开发与技术服务，属于智能耳机、智能手表等智能穿戴设备的IDH（系Independent Design House的缩写，直译为“独立设计公司”）方案商，主要产品包括智能蓝牙耳机PCBA、智能手表PCBA、智能音箱PCBA、车载支架PCBA等IoT产品，主要应用于音频市场、消费类电子市场等。岍丞技术的产品目前主要应用在华为、荣耀、OPPO、vivo、安克、boAt、Noise等终端品牌的整机产品。

2022年和2023年前十个月，岍丞技术公司营业收入2.41亿元、2.34亿元，净利润为915.81万元和149.07万元，以2023年10月30日为评估基准日，采用收益法评估后，目标公司股东全部权益价值为 1.8337亿元，增值额为1.5734亿元，增值率为604.46%，溢价收购原因包括：目标公司属于轻资产类型公司、可穿戴设备市场需求持续增长、目标公司产品与技术处于优势地位。

2023年岍丞技术的智能耳机PCBA出货量为1,036.6万套，其中真无线耳机品类为967.6万套，根据IDC统计数据，2023年中国真无线耳机市场销量为6,090 万台，据此计算岍丞技术 2023年真无线耳机品类出货量占同期中国真无线耳机市场销量的比例为15.89%，岍丞技术经营稳定，目前处于上升期，受益于可穿戴设备尤其是真无线耳机等市场需求及市场规模的扩大，目标公司经营规模、收入和盈利水平也有望得到进一步增长。

云天励飞表示，通过本次收购，公司拟开展智能穿戴产品的软硬件开发与技术服务业务，将协同岍丞技术推进公司人工智能技术与智能可穿戴设备的融合发展，预计会给公司未来的经营发展带来新的业务增长点。

编辑：芯智讯-林子